乐曲采用奏鸣曲式，一开始四个空灵飘荡的和弦，营造出一幅富于梦幻色彩的场景，随后由小提琴跳弓弱奏奏出的第一主题，轻快旋转，仿佛林中精灵和仙女正在曼妙起舞，之后的庄重辉煌、迅捷有力的连接段则是仙王奥博龙和仙后提坦尼娅的形象，随后出现的第二主题则是两对恋人的爱情主题，旋律舒展流畅、温暖婉转，优美如歌，在呈示部最后出现的节奏有力的旋律，则是小精灵们的舞蹈。在发展部中得到着力发展的是轻快跳跃的第一主题，乐曲灵巧精美、舒展而又带着轻轻的阴暗与忧郁，最后是哀婉的第二主题。随着空灵和弦的再次出现，乐曲进入再现部，伴随着小仙人永无休止的轮舞，爱情主题也得到发展，乐曲舒展明亮，和谐自然，温柔而美丽，好像仙王和仙后已经重归于好，两对恋人的爱情也得到完美解决。最后在乐曲的尾声中，欢乐和谐、庄严辉煌的乐曲，象征着一个美满的结局。在小仙人的轮舞之后，乐曲转为悠远空灵，渐渐归于沉寂，一场仲夏夜的幻梦结束了。